狗狗币持币趋向集中,正在变成长期投资标

随着狗狗币持币者的集中、流动性的降低,其作为交易媒介的可能性也在降低。

原文标题:《狗狗币持币趋向集中 打赏工具不再「草根」》
撰文:茉莉

至少在 6 年时间里,受表情包启发而创建的狗狗币(DOGE)从一个玩笑变成了后来加密社区用来打赏的工具,人们喜欢它,因为它的 meme 流行质和草根性。

直到特斯拉的 CEO 埃隆·马斯克在今年 1 月开始公开谈及它,这个便宜的「红包」工具不再便宜,一场炒作狂欢将它的单枚价值从年初时的 0.005 美元推涨至最高 0.74 美元,翻了 147 倍。当前,狗狗币的报价在 0.3 美元左右。

日前,达拉斯独行侠队老板马克·库班在接受媒体采访时力挺狗狗币是「最强交易媒介」,因为它足够便宜和社区化。然而,数据显示,狗狗币的持币者趋向集中、流动性降低。这一数据令这位富豪的看法显得过分一厢情愿。

8 月 13 日,链上数据分析机构 Chainalysis 的报告显示,狗狗币的所有权非常集中,有 1060 亿个狗狗币占供应量的 82%,它们由 535 个实体持有,每个实体持有超过 1000 万个狗狗币,占实体的 0.01%。Chainalysis 强调,其中的实体不排除有交易所,此外,狗狗币的链上流动性和日活都在降低。

狗狗币的持币人不似 7 年前那样分散,随着价格波动性的增加,这个打赏工具不再「草根」,它越来越像个投机或投资标的,这就导致它愈加不太容易变成支付工具。

82% 的 DOGE 供应量由 535 个实体持有

8 月 15 日,美国科技富豪、达拉斯独行侠队老板马克·库班在接受媒体采访时力挺狗狗币是「最强交易媒介」。他在推特表态,狗狗币的不完美和简单是它最大的优点,「你只能用它做两件事 : 花掉它或把它存起来。两者都很容易理解,而且买起来很便宜。这使得它成为一个任何人都可以加入并享受的社区。」

他的这一番表态得到了「狗狗币教主」、特斯拉 CEO 埃隆·马斯克在推特上附和。马斯克从今年 1 月开始在公开场合提及狗狗币,并逐渐成为该加密资产社区最知名的 KOL。两人这一唱一和将狗狗币从当晚的 0.29 美元推高至 0.34 美元,8 小时内上涨 14%。

马克·库班有多少狗狗币呢?

有推特网友也有此好奇。随后,这位富豪一点也不神秘地在推特上回应称,他个人拥有价值 494 美元的狗狗币。不仅如此,他还披露了他和球队拥有的狗狗币价值,「在小牛队和我的个人账户之间,狗狗币的价值不到 1.5 万美元。」今年 5 月时,库班曾表示,他和儿子拥有 3250 个狗狗币。他所掌管的球队已经_支持狗狗币支付_。

库班在 1999 年以 57 亿美元的价格将他的在线视频门户公司出售给雅虎,成了亿万富翁。根据彭博亿万富翁指数,库班的净资产为 58 亿美元。亿万富豪只持有价值 494 美元的狗狗币,网友、特别是狗狗币支持者一时也是跌破眼镜。

以当前狗狗币 0.3 美元左右的价值计算,库班大概有 1640 多枚狗狗币。

这真的不算多,因为链上数据分析机构 Chainalysis 8 月 13 日的报告显示,目前有 400 万狗狗币的链上持有者,但大部分供应由少数富有的实体持有。有 1060 亿个狗狗币占供应量的 82%,这些狗狗币由 535 个实体持有,每个实体持有超过 1000 万个狗狗币,占实体总数的 0.01%。这可能是多种业务的混合,「例如,为数百万交易者存储狗狗币的交易所,以及一些现在富有的早期投资者。」

狗狗币持币趋向集中,正在变成长期投资标 Chainalysis 区块链分析 第1张Chainalysis:1060 亿个狗狗币由 535 个实体持有

富豪马克·库班在狗狗币上可算不得富豪。Chainalysis 的报告还显示,1060 亿狗狗币中,有 370 亿只由 31 位持有,他们属于持有 6 个月至 2 年内的较早期投资者,平均每人超过 10 亿狗狗币。

这 31 位才是狗狗币富豪中的富豪。的确有人因狗狗币的投资而暴富,比如高盛那位在狗狗币上赚了数百万美元后辞职的高管。Chainalysis 也强调,这些狗狗币富豪榜中不排除有交易所地址,「例如 Robinhood,目前不允许提款,而零售客户一般不会经常从交易所进行链上提款。因此,要么绝大多数狗狗币被锁定在交易所并通过零售进行交易,要么集中在少数现在富人手中。」

「打赏工具」正在变成长期投资标的

狗狗币存在的年头可以媲美以太坊了。

2013 年 12 月,Adobe 程序员 Jackson Palmer 为了讽刺疯狂的加密资产市场而以 Scrypt 算法创造了狗狗币(DogeCoin),首年产生了 1000 亿个,此后以每年通胀率 5% 的速度递减。如今,狗狗币的供应量在 1296.24 亿左右。

狗狗币的价格最初只有 0.1 美分,2015 年一度跌至 0.01 美分。便宜是很多加密社区玩家早期购买它的重要原因,他们拿它在加密社区 Reddit 上打赏、发红包,也有人也用它来做公益慈善捐款。它的柴犬样 logo 在加密社区中流行,致使它像表情包一样拥有了 meme 气息,代表着加密爱好者的「草根文化」。

情况在 2016 年发生了变化,当年年初,狗狗币开始上涨,计价单位从美分逐渐变成美元,小数点后的 0 越变越少。随着 2017 年底牛市见顶,狗狗币攀升至 0.015 美元。但之后的熊市又跌至了 0.002-0.003 美元之间,跌幅随大盘回落 90% 以上,单位也回到了美分级别。

直到 2020 年 7 月,小视频平台 TikTok 上出现了狗狗币的流行趋势,该币种的价格涨到了 0.004 美元;等进入 2021 年 1 月,马斯克开始在推特上谈及狗狗币。愚人节那天,他在推特上称,要用 SpaceX 把狗狗币送上月球。此后,狗狗币真的 To the moon 了,在 5 月 8 日达到了历史最高点 0.74 美元,不到半年,涨了 14700%。

「这种价格历史反映在了链上持有的本质中。」Chainalysis 在报告中展示了不同类型持有者持有的狗狗币供应量份额。

在第一年,狗狗币的大部分都是流动的,因为当前供应的 74% 都是在 2014 年开采的。初始分配完成后,流动性供应和新投资者 (持有时间少于 6 个月的投资者) 后来在 2015 年持有了 30% 的供应。

2016 年初,随着狗狗币价格上涨,新的投资者进入市场,又购买了 13% 的供应量。整个 2017 年,流动性供应和新投资者都在增加,到 2018 年初,他们拿到了供应量的 70%。从那时起,流动性开始下降,新的投资者继续持有他们的份额,成为长期投资者。

在 TikTok 流行趋势支持下,新的投资者在 2020 年 7 月再次回归,到 2020 年 10 月,他们的持有份额从供应量的 9% 增加到 17%。从 2021 年 1 月开始,马斯克和 Reddit 都在提高狗狗币的知名度和价格,新的投资者购买了更多的数量。过去 6 个月里,购买狗狗的投资者现在持有 25% 的供应量,而持有两年多的投资者的供应量份额从 2020 年 7 月的 30% 下降到今天的 20%。

狗狗币持币趋向集中,正在变成长期投资标 Chainalysis 区块链分析 第2张Chainalysis:狗狗币链上日活与价格存在相关性

Chainalysis 认为,大多数狗狗币的活动都产生在交易所而非链上零售,但仍然有链上信号可以反映出狗狗币的活跃度——2021 年,狗狗币的链上日活用户(DAU)平均为 3.2 万,但这一数字随着价格的变化而变化。

到目前为止,2021 年 DAU 变化的百分比与狗狗币价格变化百分比之间的关联性值为 0.7,「相关性不是因果关系,活跃用户和价格的飙升与狗狗币相关的社交媒体表现一致,围绕这些事件的链上活动的增加,表明了响应的强度,因为链上转移比进行交易更麻烦。」

随着狗狗币流动性、链上活跃度的降低,它已经越来越不像个「打赏工具」,属性正在向投资标的的方向变化,狗狗币不再草根了。在加密资产市场,它已凭借令人惊心的涨幅登堂入室。

回到马克·库班的看法,他认为狗狗币是「最强交易媒介」,马斯克还附和了一句「同意」。此前,这位特斯拉 CEO 甚至在推特上发起投票,询问网友「你想让特斯拉接受狗狗币支付吗?」显然,两位富豪把狗狗币视作了交易媒介、支付型货币。

但随着狗狗币持币者所有权的集中、流动性的降低,狗狗币当交易媒介的可能性也在降低,毕竟,富豪不会把钱白白地分给平民使用。流动性、价值的稳定性对货币来说至关重要,当下,高波动性、低流动性的狗狗币显然不能成为支付型工具。

区块链分析

SushiSwap不只是AMM,而是一个可扩展的DeFi生态系

2021-8-16 11:22:02

区块链分析

SocialFi 会成为 GameFi 后下个热点吗?

2021-8-19 11:32:58

个人中心
购物车
优惠劵
今日签到
有新私信 私信列表
搜索